IED sufrió merma por contagio de COVID-19

Ingresos por IED no volverán a los niveles pre-pandemia en el 2021. Panamá es el país que más inversiones atrae en Centroamérica y el sexto de América Latina. Por Angélica Zamoraazamora@inversioninmobiliariacr.com Casi todos los sectores de la economía se vieron impactados negativamente por los efectos que produjo la pandemia del Covid-19 en el mundo. Centroamérica no es la excepción y la mayoría de los países vieron reducirse sus flujos de inversión extranjera directa (IED). Cifras preliminares de 2020 muestran que la IED en Centroamérica tuvo una caída del 23%, debido a la pandemia. Panamá y Costa Rica se mantienen como los principales receptores de la región. [quote width="auto" align="none" border="#013e76" color="#59a3d9" title=""]Según el estudio: La Inversión Extranjera Directa en América Latina y Caribe 2020, desarrollado por la Comisión Económica para América Latina y el Caribe (CEPAL), en 2019 ingresaron a Centroamérica US$11.508 millones en IED, lo que significa una contracción del 6,4% respecto al 2018 y este monto representó el 7% del total de la IED de América Latina.[/quote] En su mayoría esas inversiones se destinaron al sector de servicios (58%), manufactura (34%) y recursos naturales (4%). Estados Unidos se mantiene como el principal país de origen de la IED (52%) de la región. En cuanto a la composición el 46% correspondió a la reinversión de utilidades, el 43% a préstamos entre empresas y los aportes de capital constituyeron el 11% del total. El panorama por ahora sigue siendo muy incierto y las perspectivas dependen de la duración de la crisis sanitaria y de la eficacia que tengan las intervenciones de políticas públicas para mitigar los efectos económicos de la pandemia en los países. Bajo este contexto, CEPAL estima que la IED mundial caerá un 40% en 2020 y entre 5% y 10% en el 2021, además se producirá una caída en el PIB y las exportaciones. Esto significa que hasta 2022 se registraría una recuperación de la IED en el mundo según la Conferencia de las Naciones Unidas sobre Comercio y Desarrollo (UNCTAD). La crisis del Covid-19 nos demuestra la importancia de estimular la cooperación y el desarrollo de un mercado regional de salud, dispositivos médicos y centros industriales transfronterizos. Uno de los sectores más dinámicos en 2020, fue el de dispositivos médicos. América Latina y el Caribe registró un 7,8% de las exportaciones mundiales de dispositivos médicos, impulsado principalmente por los envíos de México, Costa Rica, República Dominicana y Brasil. En el primer semestre de 2020 los ingresos por IED de Panamá cayeron un 61% frente al mismo periodo del año anterior, sumando $1.333 millones. Durante los primeros 6 meses del 2020 los ingresos por IED en Costa Rica cayeron 24% comparado con el mismo periodo del año anterior, registrando $780 millones; el 60% de la IED está orientada a la manufactura y un 40% a servicios. En Guatemala, durante el primer semestre de 2020, la IED incrementó levemente (5%) en comparación al mismo periodo del año anterior, alcanzando $505 millones, esto porque se contabilizaron como flujos externos los préstamos a corto plazo de las casas matrices y sus filiales. A pesar del buen comportamiento de los primeros meses se espera que las cifras de cierre de año sean menores a las de 2019. El sector de servicios concentra el 60% del total de IED y manufactura el 28%. En el primer trimestre de 2020 los ingresos de IED en Honduras cayeron un 24% frente al mismo lapso del año anterior y representaron $300 millones. En 2019 la IED se redujo un 31,3%, solo en el sector de manufactura se registró una desinversión de $110 millones. Mientras que El Salvador los ingresos por IED cayeron un 7% durante el primer semestre de 2020, en relación con el mismo tiempo del año anterior y sumando $347 millones. Las fuentes de IED llegaron de Panamá e Islas Caimán con un 44% cada uno y España con 38%. La IED de Nicaragua en 2019 cayó en 39,9% respecto al año previo, con un total de ingresos por $503 millones, esto se explica porque las inversiones en el sector servicios se redujeron en un 50%, aunque este sector sigue siendo el más relevante con el 43% de todas las entradas por IED. Según el economista, Wilfredo Díaz, Costa Rica tiene mayor ventaja de atracción de flujos en sectores como servicios y equipos de salud, así como en tecnología, principalmente en comunicaciones. En el caso de Panamá, existe atracción en el campo de la minería, en específico del cobre, teniendo una de las minas más grandes a nivel mundial, así como inversión en productos de agroindustria y manufactura. [quote width="auto" align="none" border="#013e76" color="#59a3d9" title="dice Díaz"]Se espera que en esta coyuntura las empresas/consorcios internacionales establecidos en ambos países no envíen utilidades a sus casas matrices, sino que utilicen los recursos disponibles en reinversiones, haciendo que sea el factor fundamental que mantendrá la IED durante el año 2021.[/quote] Si usted es un desarrollador tome en cuenta que la situación este año seguirá siendo incierta en la región, así que tenga cautela en sus inversiones y haga un análisis del mercado y del país en el que quiere invertir y tome en cuenta las nuevas tendencias que tomarán fuerza con los cambios que la misma pandemia va a generar en el mercado inmobiliario, como el caso del teletrabajo, ofrecer espacios abiertos y ventilados que podrían ampliar la cantidad de metros cuadrados necesitados y el new nearshoring. Zonas francas impulsan a Costa Rica Datos del Banco Central de Costa Rica (BCCR) del III trimestre del 2020, indican que las zonas francas representaron 57% del total de flujos de entradas de IED, siendo estas y el sector inmobiliario, los que experimentaron una menor caída. De acuerdo con la Coalición Costarricense de Iniciativas de Desarrollo (Cinde), el año anterior fue un año récord en la atracción de proyectos de inversión, pues se confirmaron 81, así como un récord en la diversificación del país de origen. Se atrajeron 26 nuevas empresas, de las cuales 14 son proyectos de mercados no tradicionales como: Japón, Dinamarca, Francia, Alemania, India, Reino Unido y Bosnia y Herzegovina. Karin Lachner, Directora de Comunicación y Mercadeo de CINDE, explica que la composición de la IED que atrae Costa Rica ha crecido mucho más rápido en el sector servicios que en manufactura. Por su naturaleza, los proyectos de inversión en servicios son menos intensivos en inversiones de capital, pero más intensivos en generación de empleo. “Costa Rica se posiciona como un hub para el desarrollo de soluciones para la vida que permita a las empresas alcanzar la sostenibilidad productiva. Por otra parte, hay cambios globales derivados de la pandemia como el new nearshoring, es decir, un rediseño de las cadenas de valor de las empresas multinacionales que han identificado la fragilidad de sus procesos de suministro y acceso a mercado y el país tiene un gran potencial en ese new nearshoring, no solamente por su ubicación geográfica, sino por su política abierta la cual le ha permitido insertarse en las cadenas globales de valor a través de una robusta plataforma de tratados internacionales, pero más aún, ha probado ser un aliado en su capacidad de respuesta en el contexto de esta crisis, la resiliencia para asegurar la continuidad de operaciones y una capacidad para reinventar y rediseñar soluciones”, dice Lachner. Muestra de ello es la consolidación y dinamismo de sectores claves para la economía que no solo generaron cerca de 20.000 empleos en 2020, sino que demostraron su crecimiento continuo el año anterior y que apuntan a seguir con ese comportamiento. Como el caso de las Ciencias de la Vida que continuaron liderando las exportaciones de bienes de Costa Rica, representando el 34% del total que asciende a US$3.941 millones. Este sector creció 8% respecto al año anterior y mostró una variación neta de más de US$297 millones. Estados Unidos y Europa fueron los principales destinos de exportación. Otro sector que contribuyó al crecimiento de las exportaciones son los servicios corporativos y de las tecnologías de la información y la comunicación. [quote width="auto" align="none" border="#013e76" color="#59a3d9" title=""]9 de cada 10 empleos generados en los últimos 5 años fueron creados por empresas multinacionales apoyadas por CINDE.[/quote] Karin LachnerDirectora de Comunicación y Mercadeo Un tema polémico en el país es que las inversiones se concentran en la gran área metropolitana (GAM), reduciendo las opciones de desarrollo en zonas alejadas de la capital, sin embargo, de acuerdo con CINDE en 2020 el empleo generado fuera de la GAM registró un crecimiento del 15% anual durante los últimos cinco años. Empresas como SYKES y Amazon han realizado contrataciones de personas fuera de GAM como en Pérez Zeledón, Liberia, Puntarenas y Limón, zonas que podrían necesitar de inmuebles para la atracción de empresas. Panamá en el top Latinoamericano A pesar de la difícil situación económica y fiscal que existe actualmente, Panamá sigue siendo considerado un lugar atractivo para invertir por empresas extranjeras, el estudio realizado por Milken Institute afirma que está en el top 5 de países de América Latina con mayor potencial para atraer inversiones. El régimen de Sedes de Empresas Multinacionales inició de manera positiva el 2021, ya que ha triplicado el número de solicitudes de licencias comparado con los primeros dos meses del año 2020. Mientras que en el nuevo Régimen de Empresas Multinacionales para el establecimiento de servicios de manufactura se espera que las zonas aduaneras primarias sean las principales áreas de atracción de inversión por las instalaciones y plataformas aduaneras que ya ofrecen. “Podemos mencionar que como gobierno la estrategia que estamos llevando a cabo es la de captar a empresas que están en el proceso de relocalización o nearshoring de las cuales se estima que alrededor de un 87% de este nicho a nivel mundial en el área de manufactura y logística, pueden tener planes de cambiar de ubicación” explica Richard Kilborn, Director Nacional de Promoción de la Inversión del Ministerio de Comercio e Industrias. [quote width="auto" align="none" border="#013e76" color="#59a3d9" title=""]Panamá está apostando a un nuevo esquema en materia logística, manufactura y nearshoring. [/quote] Richard KilbornDirector Nacional de Promoción de la InversiónMinisterio de Comercio e Industrias Otro objetivo que tienen en la mira son las empresas dedicadas a la economía 4.0 que están rompiendo con todos los esquemas que había sobre comercio internacional, teniendo en cuenta que Panamá quiere posicionarse como un Hub digital y logístico. Kilborn afirma que están preparados para atender las inversiones locales y extranjeras, con la creación de la nueva ley EMMA, y el decreto 722. Dicha Ley crea un régimen especial para el establecimiento y operación de empresas multinacionales para la prestación de servicios relacionados con la manufactura, como el caso de las 6 nuevas Zonas Francas que se acaban de aprobar este 2021, que estarán ubicadas en las provincias de Panamá, Chiriquí y Herrera. En relación con el sector inmobiliario, la pandemia lo impactó, los alquileres cayeron y esto a su vez está inquietando a los inversionistas, generando desconfianza y mayor análisis sobre las oportunidades. “Algunos datos indican que empresas están sustituyendo sus espacios físicos de ventas de bienes por tiendas electrónicas, pero requieren de infraestructura de almacenamiento, como pequeñas bodegas, esto podría ser una oportunidad de negocio en el mediano plazo. También este cambio de paradigma en la actividad laboral puede generar que las viviendas existentes o los nuevos proyectos de viviendas requieran de espacios para asegurar un ambiente positivo de teletrabajo”, explica Díaz. [quote width="auto" align="none" border="#013e76" color="#59a3d9" title=""]El sector inmobiliario tendrá que adaptarse a estas nuevas tendencias donde existen oportunidades inversión, como el teletrabajo y el comercio digital. [/quote] Wilfredo DíazEconomista “Posiblemente exista una tendencia a una reducción del espacio físico en las oficinas obligando a los inversionistas del sector inmobiliario a tener soluciones más tecnológicas enfocadas a las nuevas soluciones laborales. De igual forma los problemas generados en el sector turismo reducirán la demanda inmobiliaria en el corto plazo, en específico aquellas inversiones relacionadas a centros de convenciones o para actividades grupales” detalla el economista. IED 2020 en Costa Rica 19.806 nuevos empleos generados 14.709 ganancia neta de empleos 134.026 empleo acumulado 54% de las empresas crecieron en el 2020 12,3% tasa de crecimiento anual del empleo / empresas atendidas por CINDE 9 de cada 10 empleos generados en los últimos 5 años fueron de empresas CINDE 100% del empleo generado en 2020 fue por empresas multinacionales 49% del nuevo empleo neto fue ocupado por mujeres, participación femenina llega al 44% en contraposición con un 40% a nivel nacional Empleo fuera de GAM ha crecido 15% promedio anual en los últimos 5 años 81 proyectos captados 26 empresas nuevas 55 proyectos por diversificación Fuente: CINDE Atracción de IED Entradas de IED en la región. En millones de dólares. Fuente: CEPAL © 2021. Revista Inversión Inmobiliaria SRL. Todos los derechos reservados. Prohibida su reproducción parcial o total.